В России с развитием рыночных отношений возникла необходимость принципиально нового подхода к определению платежеспособности и финансовой устойчивости предприятий с учетом зарубежного опыта, чему способствует введение новых форм бухгалтерского баланса. Принятая группировка статей по активу и пассиву баланса позволяет осуществить достаточно глубокий анализ платежеспособности и кредитоспособности.
Применяемые банками России методы оценки кредитоспособности заемщиков различны, но все они содержат определенную систему финансовых коэффициентов, включая такие, как [21, с. 109]:
− коэффициент абсолютной ликвидности;
− промежуточный коэффициент покрытия;
− общий коэффициент покрытия;
− коэффициент независимости.
Ликвидность предприятия – способность исполнять имеющиеся краткосрочные обязательства. Предприятие считается ликвидным, если оно в состоянии выполнить свои краткосрочные обязательства за счет реализации текущих активов.
Коэффициенты ликвидности показывают, способен ли заемщик в принципе рассчитаться по своим краткосрочным обязательствам, а также какая часть задолженности организации, подлежащая возврату, может быть погашена в срок (табл. 2.1.) [21, с. 111 – 115].
Таблица 2.1.
Наименование коэффициента |
Формула расчета |
Оптимальное значение |
К1 – коэффициент покрытия, или текущей ликвидности |
Текущие (оборотные) активы / Краткосрочная задолженность |
≥ 2, < 3 |
К2 – коэффициент промежуточной ликвидности |
(Текущие активы – ТМЗ) / Краткосрочная задолженность |
≥ 1 ≥ 0,2; |
К3 – коэффициент абсолютной ликвидности |
Денежные средства / Краткосрочная задолженность |
< 0,3 |
Коэффициент покрытия, или текущей ликвидности – отношение всех текущих активов и краткосрочной задолженности. Оптимальное значение этого показателя находится в пределах от 2 до 3.
Коэффициент промежуточной ликвидности определяется отношением оборотных активов без учета товарно-материальных запасов к краткосрочной кредиторской задолженности. Оптимальное значение данного коэффициента должно быть более либо равно 1.
Коэффициент абсолютной ликвидности – отношение денежных и приравненных к ним средств к краткосрочной задолженности. Значение этого показателя на уровне 0,2 – 0,3.
Коэффициенты финансовой устойчивости и платежеспособности в целом характеризуют соотношение собственного и заемного капиталов клиента. Чем выше доля заемного капитала в общем капитале заемщика, тем ниже финансовая устойчивость предприятия.
Алгоритм расчета коэффициентов финансовой устойчивости и платежеспособности приведен в табл. 2.2.
Таблица 2.2.
Наименование коэффициента |
Формула расчета |
Оптимальное значение |
К4 – коэффициент обеспеченности собственными средствами |
(Собственный капитал – Внеоборотные активы) / Оборотные средства |
≥ 0,1 |
К5 – коэффициент автономии (финансовой независимости) |
Собственный капитал / Пассивы |
≥ 0,5 |
Продолжение табл. 2.2. | ||
К6 – коэффициент финансирования |
Собственный капитал / Общая кредиторская задолженность |
≥ 1 |
К7 – коэффициент маневренности |
(Оборотные активы – Краткосрочная задолженность) / Сумма оборотных активов |
≥ 0,2 |
К8 – коэффициент мобильности средств |
Оборотные активы / Внеоборотные активы |
≥ 0,5 |
Информация по теме:
Существующие программы автокредитования
Как и все виды кредитов автокредитование в свою очередь тоже подразделяется на свои подвиды или программы автокредитования. Заемщик вправе выбирать - какая форма покупки автомобиля в кредит наиболее выгодна. Список программ автокредитования подстраивается под различные требования и ситуации. Поэтом ...
Классификация банковских операций
В нашей стране банком называют такую кредитную организацию, которая имеет исключительное право осуществлять в совокупности ряд основных банковских операций. Именно выполнение определенного набора основных банковских операций дает возможность квалифицировать кредитную организацию как банк. К банковс ...
Кредитная деятельность ОАО «АСБ Беларусбанк»
Деятельность ОАО «АСБ Беларусбанк» в 2010 году была успешной по всем направлениям. Кредитный портфель клиентов банка на 01.01.2011 составил 38,5 трлн. руб., увеличившись за 2010 год на 9,4 трлн. руб. или на 32,4 %. Кредитный портфель юридических лиц за отчетный год увеличился на 4,4 трлн. рублей ил ...